2017年,在全球經(jīng)濟穩(wěn)健復(fù)蘇,我國經(jīng)濟增長6.9%的背景下,紡織行業(yè)認真貫徹新發(fā)展理念,以供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革為主線,堅持穩(wěn)中求進,經(jīng)濟運行平穩(wěn)、內(nèi)需穩(wěn)步增長、外需溫和回暖、效益穩(wěn)步提升。盡管國際棉價巨幅波動,但國內(nèi)棉花及紗布保持平穩(wěn),出口數(shù)量繼續(xù)增長,棉紗進口激增現(xiàn)象受到抑制。主要特點如下:
一、投資結(jié)構(gòu)進一步優(yōu)化,棉紡加工業(yè)投資縮小、化纖業(yè)投資大幅提升。
受資源區(qū)域優(yōu)勢和市場環(huán)境影響,紡織行業(yè)投資結(jié)構(gòu)更趨合理,智能創(chuàng)新、綠色環(huán)保型投資進一步增強,低水平規(guī)模膨脹型投資明顯縮小。據(jù)國家統(tǒng)計局資料顯示,2017年我國紡織行業(yè)固定資產(chǎn)投資同比增長5.2%,增速較上年下滑2.5個百分點。分行業(yè)看,紡織業(yè)同比增長4.4%,增速下滑6.3個百分點,其中棉紗加工業(yè)微增1.6%,增速大幅縮水17.8個百分點;服裝業(yè)同比增長4.1%,增速下滑1.5個百分點;但化纖業(yè)大幅反彈,同比增長19.2%,增速大幅提升18.9個百分點,其中滌綸纖維大增54.5%(去年負增長16%);人造纖維增長27.8%,增速提高25個百分點。分區(qū)域看,投資主要集中于東部和新疆地區(qū),內(nèi)地投資規(guī)模明顯萎縮。
二、生產(chǎn)、效益穩(wěn)步增長,化纖行業(yè)利潤增幅明顯。
2017年,紡織制造業(yè)生產(chǎn)繼續(xù)保持平穩(wěn)增長,增速保持4-6%水平。從增加值增速看,紡織業(yè)同比增長4%,服裝、化纖業(yè)均增長5.8%。從主要產(chǎn)品產(chǎn)量看,除服裝繼續(xù)窄幅下降外,其他均保持不同程度增幅。2017年全國產(chǎn)紗4050萬噸,同比增長5.6%;布695.59億米,增長1.2%;印染布524.59億米,增長4.8%;服裝287.81億件,下降2.6%(去年下降1.6%);化纖4919.55萬噸,增長5%,其中粘膠短纖363.8萬噸,增長3.9%。
在全國紡織行業(yè)平穩(wěn)增長中,新疆地區(qū)快速發(fā)展起著重要作用。據(jù)國家統(tǒng)計局資料顯示,2017年新疆棉花產(chǎn)量達408.2萬噸,比上年度增長13.6%,占全國棉花總產(chǎn)量548.6萬噸的74%以上。由于棉花產(chǎn)能逐步集中于新疆,使紡織產(chǎn)能在新疆地區(qū)得到迅速擴張,估計2017年末新疆紗錠接近1200萬錠。據(jù)國家統(tǒng)計局資料顯示,2017年新疆紗產(chǎn)量達151.02萬噸,比上年大增39.4%,是2010年的3.8倍;布產(chǎn)量2.56億米,比上年增長45.5%,是2010年的1.64倍,增速均遠遠高于全國平均水平。
2017年,全國紡織服裝行業(yè)經(jīng)濟效益有所提升,虧損企業(yè)虧損額有所下降,化纖行業(yè)表現(xiàn)尤為突出。據(jù)統(tǒng)計,2017年全行業(yè)實現(xiàn)銷售收入68935.65億元,同比增長4.18%;利潤總額3768.81億元,同比增長6.92%,增速較上年提高2.4個百分點。其中化纖業(yè)同比增長38.3%,滌綸纖維增長63.4%、人造纖維增長17.1%,大大高于全行業(yè)平均水平,而棉紡織業(yè)僅增長1.8%。全行業(yè)虧損企業(yè)虧損額同比下降6.2%,其中化纖業(yè)大幅下降41.3%,滌綸纖維下降71.2%。值得關(guān)注的是,全行業(yè)產(chǎn)成品資金同比僅增長3.7%,增速遠低于生產(chǎn)、銷售收入等指標,尤其是棉紡織業(yè)在生產(chǎn)增長4-5%、銷售收入增長3.4%的情況下,產(chǎn)成品資金僅微增1.5%,反映產(chǎn)銷平穩(wěn),產(chǎn)品庫存壓力小,形勢較為樂觀。
三、外需回暖、內(nèi)需平穩(wěn),數(shù)量拉動出口增長,棉紗進口增速減緩。
內(nèi)需平穩(wěn)回升。據(jù)國家統(tǒng)計局資料顯示,2017年我國社會消費品零售總額達366262億元,同比增長10.2%,其中服裝、針紡織品14557億元,增長7.8%,較上年增速提高0.8個百分點,這是7年來增速首次提高,零售額大幅增長反映出國內(nèi)不斷穩(wěn)健提升。另從紡織服裝出口與內(nèi)銷比重分析看,內(nèi)銷比例明顯提升。2004年我國紡織品服裝30%以上依賴出口,即內(nèi)外銷比為70:30,2017年內(nèi)外銷比為88:12。
外需逐漸回暖。受全球經(jīng)濟穩(wěn)健復(fù)蘇影響,2017年我國紡織品服裝出口扭轉(zhuǎn)連續(xù)2年負增長局面,出口2685.96億美元,同比增長0.8%。
2017年我國紡織品服裝進出口特點如下:
1、對重點市場出口回穩(wěn),對美國、東盟、日本出口恢復(fù)性增長,對歐盟出口降幅收窄,但在各地市場份額有所下降。
據(jù)中國海關(guān)統(tǒng)計,2017年對歐盟出口488.627億美元,同比下降1.1%,降幅有所收窄。其中對英國出口103.28億美元,同比下降12.7%,占歐盟市場總額的21.1%,若剔除英國因素,2017年我國對歐盟出口微增2.5%。另據(jù)歐盟海關(guān)統(tǒng)計,2017年1-10月歐盟進口紡織品服裝1093.3億美元,同比增長2.8%,其中自中國進口372.2億美元,增長1.3%,占歐盟市場的34%,份額略有下降;自東盟進口增長9.9%,市場份額逐年提升。
據(jù)中國海關(guān)統(tǒng)計,2017年對美國出口453.93億美元,同比微增1%,其中紡織品出口增長6%、服裝出口下降0.8%。另據(jù)美國海關(guān)統(tǒng)計,2007年1-11月美國進口紡織品服裝1084.3億美元,同比增長0.9%,其中自中國進口374.2億美元,下降0.7%;但自東盟、印度、墨西哥進口分別增長2.9%、3.9%、6.2%,由于美國擴大對其他經(jīng)濟體進口,自中國進口比重由2012年的40.2%逐年下降至2017年的34.5%。
對東盟出口仍有所增長。2017年對東盟出口347.5億美元,同比增長4.5%,其中對越南出口增長8.6%。
對日本出口恢復(fù)性增長,扭轉(zhuǎn)持續(xù)下滑局面。2017年對日本出口203.2億美元,同比微增0.1%。但在日本進口統(tǒng)計中,自中國進口繼續(xù)下降。另據(jù)日本海關(guān)統(tǒng)計,2017年1-11月日本進口紡織品服裝336.4億美元,同比上升0.3%,其中自中國進口204.7億美元,下降1.3%;自東盟進口增長5.2%。
2、出口結(jié)構(gòu)逐步改變,量增價跌局面仍未扭轉(zhuǎn)。
2017年紡織品服裝出口增長0.8%中,紡織品出口1104.87億美元,同比增長4.2%,服裝出口1581.09億美元,同比下降1.4%,由于紡織品出口持續(xù)增長,紡織品與服裝出口占比由2010年的37.3:62.7上升到2017年的41.1:58.9,紡織品出口占比已超過4成。這一指標折射出兩個問題:一是我國紡織品尤其是化纖紗、面料有強勁競爭力;二是周邊國家和地區(qū)服裝行業(yè)發(fā)展迅速。
從出口商品量價變化情況看,仍是數(shù)量出口帶動出口增長。據(jù)初步核算,2017年紡織品服裝出口價格指數(shù)為95.98%,其中紡織96.95%、服裝95.6%,價格同比分別下降4.02、3.05、4.4;紡織品服裝出口數(shù)量指數(shù)為103.2%,其中紡織品105.4%、服裝102.5%,數(shù)量同比分別上升3.2、5.4、2.5。
從具體出口商品看,除化纖紗出口價格回升外,其他價格均不同程度回落。2017年紗線出口數(shù)量473.77萬噸,同比增長5.6%,出口金額增長7.8%,平均單價上升2.1%,其中棉紗線數(shù)量增長10.5%,金額增長6.1%,平均單價下滑3.9%。面料出口數(shù)量446.35億米,同比增長8.4%,出口金額微增4.1%,平均單價下跌3.9%,其中棉布數(shù)量增長2.1%,金額下降0.2%,平均單價下跌1.97%。棉及化纖服裝出口數(shù)量338.64億件,同比增長2.4%,出口金額下降2.6%,平均單價下跌7.3%,其中棉制服裝數(shù)量增長1.7%,平均單價下跌5.2%,化纖服裝數(shù)量增長3.5%,平均單價下跌6.1%。附表:2017年主要產(chǎn)品出口統(tǒng)計
3、棉紗進口維持上年水平,自越南進口仍較強勁。
受國際棉價起起落落和中國棉市持續(xù)平穩(wěn)等因素影響,棉紗線進口激增現(xiàn)象受到抑制,進口總量基本維持上年水平,但自越南進口激增現(xiàn)象依舊突出。據(jù)中國海關(guān)統(tǒng)計,2017年我國棉紗線進口數(shù)量198.35萬噸,較上年微增0.6%,進口金額增長6.5%,進口單價上漲6.8%。在主要進口國別中,來自于印度、巴基斯坦的進口數(shù)量分別下降6.1%、12.5%,但自越南進口仍十分強勁。2017年自越南進口棉紗線71.59萬噸,同比增長14.5%,占我國棉紗線進口總量的31.5%,占越南紗線出口總量的53.1%,即越南出口紗線中的一半以上面向中國市場。
四、國內(nèi)棉市平穩(wěn),國際棉價起落杠桿,內(nèi)外價差變化較大。
受國內(nèi)棉花直補政策和儲備棉輪出影響,國內(nèi)棉市持續(xù)平穩(wěn)運行,對棉紡行業(yè)平穩(wěn)運行起著重要作用。據(jù)統(tǒng)計,2017年儲備棉累計成交322萬噸,約占棉紡當年棉花消耗總量的4成以上,儲備棉成為棉紡行業(yè)獲取資源的主要渠道。從成交價看,成交平均價14754元/噸,儲備棉行情基本與即期的內(nèi)外棉價同步運行,同時又反過來引導(dǎo)現(xiàn)貨市場走勢。受儲備棉量價影響,國內(nèi)期現(xiàn)貨棉市總體平穩(wěn),基本圍繞15800元/噸上下震幅百元左右運行。
由于直補和輪儲兩項基本政策保駕護航,近兩年來國內(nèi)棉市基本不受任何外圍市場影響而獨自走自己平穩(wěn)運行行情。2017年國際棉市在過渡炒作情況下,棉價起起落落,兩度沖高近年來最高水平,尤其是從2017年8月-2018年1月中旬,受炒作及中國擴大棉花進口(2017年中國進口棉花115.3萬噸,同比增長28.9%,扭轉(zhuǎn)連續(xù)4年大幅下滑局面),棉價持續(xù)攀高,紐約期棉由平均68美分/磅攀升到83美分/磅,累計上漲達1500點,漲幅22%;CotlookA指數(shù)上漲1700點至94美分/磅近幾年高位。受國際棉價大起大落杠桿影響,內(nèi)外棉價差由最高3000元/噸左右縮小到300元/噸以內(nèi),滑準稅折口岸價甚至高于國內(nèi)棉價。國際棉價極不穩(wěn)定和內(nèi)外棉價價差倒掛,為增強國產(chǎn)紗競爭力打下堅實基礎(chǔ),也是棉紗進口激增縮水重要因素之一。
主要化纖價格則不如棉價穩(wěn)定,受成本、環(huán)保、需求等因素影響,滌綸短纖價格持續(xù)攀高,粘膠短纖高位回落。其中滌綸短纖受原油價格急速回升(由不足30美元/桶升到60美元/桶左右),2017年價格持續(xù)攀高,主體價由7300元/噸一路攀升到9200元/噸左右,累計上漲近2000元/噸,漲幅達25.6%,這也是滌綸行業(yè)效益大幅提升重要因素之一。粘膠短纖受后加工企業(yè)需求不力,價格高位回落,目前維穩(wěn)14500元/噸左右。
五、2018年紡織行業(yè)有望延續(xù)平穩(wěn)運行
1、棉市有望繼續(xù)平穩(wěn)。盡管國內(nèi)棉花供需缺口依存,但儲備棉輪出和進口棉政策調(diào)節(jié),國內(nèi)棉市將會保持平穩(wěn)運行。國際棉價因供需基本平衡,基本面不支持棉價大漲,棉價有望回穩(wěn),預(yù)計內(nèi)外棉價差有望控制在合理區(qū)間。
2、化纖價格仍有上漲空間。受國際形勢和供需因素影響,國際油價仍有繼續(xù)上漲可能,成本推動,化纖價格仍有上調(diào)空間,但受制于下游承受力制約,漲幅會受到一定限制。
3、內(nèi)外需市場更趨活躍。隨著全球經(jīng)復(fù)蘇加快,中國經(jīng)濟強勁增長,紡織品服裝內(nèi)外銷將比2017年有一定增幅,進出口貿(mào)易將好于2017年。
4、農(nóng)產(chǎn)品增值稅下調(diào)需引關(guān)注。2017年7月1日開始我國農(nóng)產(chǎn)品增值稅由13%下調(diào)至11%,下調(diào)2個點。多年來棉紡織行業(yè)一直呼吁希望解決增值稅17%抵扣13%,4個點無法抵扣不合理現(xiàn)象未果情況下,目前又增加到6個點,這對棉紡織企業(yè)提高效益有一定影響,希望能引起相關(guān)部門關(guān)注。
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